La SCPI Sofidynamic publie son bulletin du 3ème trimestre 2024
Extrait du bulletin d'information du 3ème trimestre de la SCPI Sofidynamic gérée par la société de gestion Sofidy :
Le mot d'introduction de la société de gestion
Dans un contexte marqué par des anticipations de poursuite de la baisse des taux d'intérêt (après déjà trois baisses actées par la Banque Centrale Européenne depuis juin dernier) et un ralentissement de la croissance en Europe, la stabilisation des valorisations immobilières déjà bien engagée pour les biens de qualité devrait continuer de redonner confiance aux investisseurs et par conséquent, de relancer progressivement l'activité du marché immobilier.
Cet environnement offre à votre SCPI un point d'entrée particulièrement attractif pour investir dans sa phase de lancement face à des vendeurs sous pression ou « en recherche de liquidité ».
Dans ce contexte, le positionnement High Yield de Sofidynamic attire les investisseurs, avec plus de 32 M€ collectés depuis son lancement. Cette collecte très encourageante a permis de sécuriser dès le premier trimestre une participation au sein du centre commercial O'Parinor, l'un des principaux centres commerciaux d'Ile de France dans le cadre d'un co-investissement. Ce premier investissement de 10 M€, réalisé avec des acteurs financiers et immobiliers de premier plan, génère un taux de rendement initial de plus de 10% (3), totalement en ligne avec la stratégie à haut rendement du fonds. Le fonds a poursuivi ses investissements au cours de ce trimestre en investissant dans trois nouveaux actifs de commerce pour près de 10 M€. Entièrement loués, ces actifs génèrent un rendement initial immédiat moyen de 7,8% (3).
Votre SCPI prévoit en outre de finaliser, avec d'autres fonds gérés par Sofidy, l'acquisition d'un portefeuille constitué de trois parcs d'activités commerciales dominants dans leur zone de chalandise et générant un rendement immédiat moyen de 8% (3).
Forte du bon démarrage de l'activité de la SCPI, votre société de gestion annonce un taux de distribution annualisé de 9,52% (1) brut de fiscalité au titre de l'année 2024 et une première distribution de dividende à hauteur de 2,38 € par part et par mois de jouissance intervenant au cours du 4ème trimestre de cette année.
(1) Dividende brut au titre de l'année N avant prélèvement obligatoire et autre fiscalité immobilière (sur revenus étrangers et sur plus-values) payée par le fonds pour le compte des associés, rapporté au prix de souscription de 300 euros. Ce taux de distribution annualisé équivaut au rendement perçu par une part qui aurait bénéficié de 12 mois de jouissance en 2024.
(2) Cet objectif n'est pas garanti et pourra évoluer dans le temps, à la hausse comme à la baisse, en fonction des conditions de marché et des circonstances rencontrées. L'objectif de performance est fondé sur la réalisation d'hypothèses de marché arrêtées par la société de gestion et ne constituent en aucun cas une promesse de rendement ou de performance.
(3) Taux de rendement initial acte en main, qui ne constitue en aucun cas une promesse de rendement ou de performance.
NB : La SCPI ayant été créée en 2023, aucun TRI réalisé au minimum sur une période de 5 ans ne peut être publié, conformément au guide ASPIM sur les indicateurs de performance.
Le patrimoine de Sofidynamic
La diversification géographique et sectorielle de votre patrimoine immobilier :
La SCPI Sofidynamic a pour objet l'acquisition et la gestion d'un parc immobilier locatif. La SCPI attache une grande importance à la diversification et à la mutualisation du patrimoine et des risques de contreparties locataires. Une attention particulière sera portée sur :
- Une granularité soutenue en termes de nombre d'actifs et de locataires et ;
- Une diversité géographique et de typologies d'usage.
La stratégie de Sofidynamic
Les investissements du trimestre
Notre stratégie de l'emplacement, la clé de tout investissement réussi en immobilier
Depuis son lancement, votre SCPI a investi près de 20 M€, à travers 4 acquisitions générant une rentabilité immédiate moyenne de 9,3 %(*). Après avoir réalisé son premier investissement en participant à l'acquisition du centre commercial O'Parinor situé à Aulnay-sous-Bois (93), Sofidynamic est devenu propriétaire ce trimestre de 3 nouveaux actifs de commerce pour un montant total (frais inclus) de 9,7 M€. Un ensemble commercial situé en périphérie de Belfort (90) pour 6,7 M€ AEM, et constitué de 7 cellules commerciales (Action et Chaussea sont les principaux locataires). Une surface commerciale de centre-ville de 267 m² à Saint-Cyr-L'Ecole (78) accueillant la Vie Claire, une marque d'alimentation bio. Ce commerce de pied d'immeuble a été acheté pour 1,0 M€. Un ensemble de deux commerces à Saint Thibault des Vignes (77) loué à Tissu des Ursules et Grand Litier. Le montant investi sur cette opération est de 2,0 M€.
Les investissements du trimestre
Au 30 septembre 2024, votre SCPI est engagée dans un co-investissement rassemblant trois parcs d'activités commerciales dominants dans leurs zones de chalandise, pour un montant total de 13 M€ (avant financement bancaire) générant un rendement immédiat moyen de 8 %(*). Forte d'une trésorerie disponible de 22 M€, votre SCPI est en position de force pour saisir de nouvelles opportunités de marché à des conditions attractives.
Les risques associés à la SCPI Sofidynamic
Prendre des risques pourquoi pas, mais bien les connaître c'est mieux !
- Les SCPI sont des placements à long-terme et doivent être acquises dans une optique de diversification de votre patrimoine. La durée de placement recommandée est de 8 ans. Comme tout investissement, l'immobilier présente des risques. Ce fonds ne bénéficie d'aucune garantie ou protection de capital et présente notamment un risque d'absence de rendement, de perte en capital, un risque de liquidité et un risque de durabilité, pouvant toutefois être atténués, sans garantie, par la diversification immobilière ou locative du fonds. Le détail des risques est décrit dans le Document d'informations clés (DIC) et la note d'information.
- L'indicateur de risque part de l'hypothèse que vous conservez le produit pendant 8 années. Vous risquez de ne pas pouvoir vendre facilement votre produit, ou de devoir le vendre à un prix qui influera sensiblement sur le montant que vous percevrez en retour.
- Les performances futures peuvent être soumises à l'impôt, lequel dépend de la situation personnelle de chaque investisseur et est susceptible de changer à l'avenir.
Avertissements communs à tous les articles et aux placements en général :
• • les textes et documents n'ont pas de valeur contractuelle, sauf mention contraire expresse. Les informations communiquées sont génériques et ne constituent ni un conseil personnalisé ni une recommandation d'investir ou de vendre ;
• Elles ne constituent pas une offre, une sollicitation ou une recommandation d'adopter une stratégie d'investissement. La valeur des investissements et les revenus qu'ils génèrent peuvent varier à la baisse comme à la hausse et les investisseurs peuvent ne pas récupérer les montants initialement investis.
• les communications des sociétés de gestion, assureurs, banquiers ou promoteurs immobiliers peuvent avoir un caractère commercial : vous êtes invité à en prendre connaissance avec un oeil critique ;
• les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des performances futures ;
• tous les placements présentent des risques spécifiques tels que le risque lié à une gestion discrétionnaire, le risque de perte en capital, le risque de liquidité, le risque de change : vous devez prendre connaissance des facteurs de risques spécifiques à chaque solution avant toute décision d'investissement ;
• tous les placements sont soumis à une fiscalité qui dépend du placement lui-même et/ou de la situation personnelle de l'investisseur : vous devez vous informer de la fiscalité applicable à votre situation avant toute décision d'investissement (étant entendu que la fiscalité peut toujours évoluer durant la vie de votre investissement en cas de réforme fiscale) ;
• tout investisseur potentiel doit se rapprocher de son prestataire ou de son conseiller pour se forger sa propre opinion sur les risques inhérents à chaque investissement indépendamment des opinions et avis communiqués par les gestionnaires, et sur leur adéquation avec sa situation patrimoniale et personnelle.
